У сучасному CBİmi деривативи на провдни фондовi ндеκси дуже часто е об'еκтами присκтливо)' уваги з боκу портфельних нвесторв. Безпосередне вκлючення у портфель подбних нструментв фаκтично дае змогу нвестувати одразу в еκономiκу оκремо)' κрани або оκремий и сеκтор. Метою роботи е формування оптимального нвестифйного портфеля, що мстить деривативи на фондовi ндеκси κраш розвиненого сеκтора та сеκтора, що розвиваеться. Для досягнення зазначеноi мети було виршено таκ задачи сформовано два оптимальних порmфелi: портфель з ндеκсв розвинутих κраш та портфель з ндеκсв κран, що розвиваються; сформовано змiшаний портфель, що мстить ндеκси з обох сеκторе; здiйснено порвняльний анализ ефеκmивносmi отриманих портфелв. Для отримання оптимальноi струκтури портфеля застосовано модель Марκовиця. Модельнi результати дозволяють зробити таκ висновκи щодо нвестифйноi привабливосmi сеκтора фондових ндеκсв розвинутих ринκв i ринκв, що розвиваються. З точκи зору рвня ризиκу портфеля можливо отримати пару портфелв, один з яκих мiсmив би тльκи аκтиви розвинутих ринκв, а iнший - тльκи аκтиви ринκв, що розвиваються. Однаκ при цьому рвень доходносmi буде значно меншим у портфелİ, що сκладаеться з аκтивв розвинутого сеκтора. Змiшаний портфель забезпечуе значно ширший диапазон альтернативних варантв нвестування, що позифонуються на ефеκтивнй граниф, яκ за κритерием ризиκу, таκ i за κритерием доходности