VSE knjižnice (vzajemna bibliografsko-kataložna baza podatkov COBIB.SI)
-
A comparative DCC-GARCH and rolling wavelet correlation analysis of interdependence between the Slovenian and European stock marketsDajčman, Silvo ; Kavkler, AlenkaThis paper examines the comovement and spillover dynamics between returns of the Slovenian and some European (the UK, German, French, Austrian, Hungarian and the Czech) stock markets. It aims to ... answer these question: i) Is correlation (comovement) between the Slovenian and European stock markets time-varying and scale dependent; ii) What effect did financial crises in the period from April 1997 to May 2010 have on the comovement between the Slovenian and European stock markets; iii) Are there return and volatility spillovers between European and Slovenian stock markets; iv) Do DCC-GARCH and wavelet correlation correlation estimates differ and which one should international investor resort to when making international stock market investments? A DCC-GARCH and maximal overlap discrete wavelet transform analysis is applied to returns series of representative national stock indicesfor the period April 1997- May 2010. The main findings of the paper are: i) Comovement between Slovenian and European stock markets is time-varying; ii) There are significant return spillovers between the Slovenian and European stock markets; iii) Return spillovers are not just time-varying, but also scale dependent; iv) The global financial crisis of 2007-2008 has increased comovement between the Slovenian and European stock markets; v) As the scale (frequency) increases, we can observe larger discrepancies between DCC-GARCH and wavelet correlation estimates suggesting one should resort to rolling wavelet correlation estimates when making longer horizon international portfolio decisions.Vir: Economic Computation and Economic Cybernetics Studies and Research. - ISSN 0424-267X (Vol. 45, no. 4, 2011, str. 99-118)Vrsta gradiva - članek, sestavni delLeto - 2011Jezik - angleškiCOBISS.SI-ID - 10958876
Avtor
Dajčman, Silvo |
Kavkler, Alenka
Teme
kapital |
trg kapitala |
borze |
borzništvo |
analiza |
matematična ekonomija |
Slovenija |
Evropska unija
vir: Economic Computation and Economic Cybernetics Studies and Research. - ISSN 0424-267X (Vol. 45, no. 4, 2011, str. 99-118)
Vnos na polico
Trajna povezava
- URL:
Faktor vpliva
Dostop do baze podatkov JCR je dovoljen samo uporabnikom iz Slovenije. Vaš trenutni IP-naslov ni na seznamu dovoljenih za dostop, zato je potrebna avtentikacija z ustreznim računom AAI.
Leto | Faktor vpliva | Izdaja | Kategorija | Razvrstitev | ||||
---|---|---|---|---|---|---|---|---|
JCR | SNIP | JCR | SNIP | JCR | SNIP | JCR | SNIP |
Baze podatkov, v katerih je revija indeksirana
Ime baze podatkov | Področje | Leto |
---|
Povezave do osebnih bibliografij avtorjev | Povezave do podatkov o raziskovalcih v sistemu SICRIS |
---|---|
Dajčman, Silvo | 22430 |
Kavkler, Alenka | 18866 |
Vir: Osebne bibliografije
in: SICRIS
Izberite prevzemno mesto:
Prevzem gradiva po pošti
Naslov za dostavo:
Med podatki člana manjka naslov.
Storitev za pridobivanje naslova trenutno ni dostopna, prosimo, poskusite še enkrat.
S klikom na gumb "V redu" boste potrdili zgoraj izbrano prevzemno mesto in dokončali postopek rezervacije.
S klikom na gumb "V redu" boste potrdili zgoraj izbrano prevzemno mesto in naslov za dostavo ter dokončali postopek rezervacije.
S klikom na gumb "V redu" boste potrdili zgoraj izbrani naslov za dostavo in dokončali postopek rezervacije.
Obvestilo
Trenutno je storitev za avtomatsko prijavo in rezervacijo nedostopna. Gradivo lahko rezervirate sami na portalu Biblos ali ponovno poskusite tukaj kasneje.
Gesla v Splošnem geslovniku COBISS
Izbira mesta prevzema
Gradivo iz matične enote je brezplačno. Če je gradivo na mesto prevzema dostavljeno iz drugih enot, lahko knjižnica to storitev zaračuna.
Mesto prevzema | Status gradiva | Rezervacija |
---|
Rezervacija v teku
Prosimo, počakajte trenutek.
Rezervacija je uspela.
Rezervacija ni uspela.
Rezervacija...
Članska izkaznica:
Mesto prevzema: